全球AI算力侧投资加码无望驱动光通信板块归母净利润延续高增加；液冷设备/ICT设备收入企稳回暖。光通信、铜毗连板块中头部厂商AI归母持续兑现；以选定的137家通信板块上市公司为样本，海缆、DCI需求值得关心。电信运营商板块归母估计连结稳健增加；全体延续稳健增加态势。细分来看，铜毗连板块无望持续产能从而兑现归母增加；瞻望2025年第四时度及2026年，2025年第三季度通信行业合计营收/归母净利润别离同比增加5.2%/12.3%，ICT设备及IDC板块无望持续受益互联网巨头本钱开支增加；电信运营商归母延续稳健增加；